Tag

monex investindo

Browsing

Market Execution adalah salah satu pilihan bagi trader yang mengutamakan kecepatan eksekusi. Saat ini trader dapat memilih jenis eksekusi sesuai kebutuhan, yaitu market execution dan instant execution. Setiap metode eksekusi memiliki kelebihan dan kekurangan masing-masing. Dalam artikel ini saya ingin mencoba menjelaskan secara singkat tentang perbedaan keduanya.

 

Market Execution:

Perintah untuk membeli atau menjual pada harga terbaik yang tersedia saat broker menerima permintaan. Perintah akan segera dieksekusi (tanpa requote atau penolakan) pada harga pasar terbaik, tetapi harga tidak dijamin sama dengan harga yang tertera pada layar terminal anda. Hal tersebut adalah sifat dari pasar, dimana harga bisa berubah lebih cepat dari perintah transaksi anda.

 

Instant Execution:

Perintah untuk eksekusi transaksi pada harga yang ditampilkan di terminal MT4 anda. Ketika anda melakukan eksekusi instan, terminal mengirimkan permintaan untuk membeli atau menjual pada harga yang ditampilkan di layar anda. Jika harga masih tersedia di pasar saat perintah diterima oleh broker, transaksi akan dieksekusi. Namun jika harga tidak tersedia, anda akan menerima konfirmasi ulang (requote) untuk eksekusi transaksi di harga baru.

 

Symbol XAUUSD.m dan XAUUSD.i

Ada penambahan suffix huruf dan m (market execution) dan i (instan execution) pada symbol untuk membedakan jenis akun Market Execution dan Instant Execution.

Jika memilih jenis account market execution, maka nasabah setuju menerima seluruh penawaran order berdasarkan harga yang saat ini berlaku di pasar tanpa penawaran ulang. Terkadang ada perbedaan harga pada saat nasabah mengklik kolom order dengan pergerakan harga di pasar yang lebih cepat, apalagi pada saat volatilitas pasar yang tinggi (biasanya pada saat rilis berita seperti Non Farm Payroll, keputusan tingkat suku bunga / interest rate dan lain-lain. Jeni account ini memberi kepastian dalam hal eksekusi harga secara cepat. Prinsip yang berlaku di market execution adalah tidak adanya keraguan nasabah untuk mauk ke pasar pada harga berapapun.

 

Contoh:

XAUUSD.m 1064.21 / 1064.24. Saat ini sedang terjadi pengumuman data Produk Domestik Bruto (GDP) Amerika Serikat. Anda kemudian melakukan SELL pada kotak order saat harga ada di 1068.59. Namun eksekusi bisa saja masuk di harga 1068.70 atau 1068.47. Jadi ada kemungkinan anda mendapatkan order di atas atau di bawah harga order.

Kelebihan lain dari market execution adalah fleksibilitas untuk menerapkan fitur Signal Trading, yaitu fasilitas terbaru dalam Metatrader untuk meniru transaksi trader kelas dunia yang memiliki rekam jejak terbaik. Metatrader menyediakan fasilitas ini karena perbedaan harga antar broker tidak menjadi masalah.

Pemilihan jenis account akan sangat ditentukan oleh skala prioritas masing-masing penggunanya.

Jika anda memprioritaskan kecepatan mengambil kesempatan, maka market execution adalah pilihan tepat bagi anda.

Tetapi jika harga yang tepatsangat penting untuk strategi anda, maka instant execution mungkin lebih cocok untuk anda.

Market Execution
  • Eksekusi order berdasarkan harga pasar
  • Tanpa requote
  • Fasilitas signal trading
  • Kepastian mendapatkan harga meski harga bergerak cepat
  • Dapat melaksanakan strategi yang membutuhkan kecepatan harga
Instant Execution
  • Eksekusi order berdasarkan nasabah
  • Requote apabila harga bergerak cepat
  • Tidak ada fasilitas Signal Trading
  • Terjadi penundaan apabila harga bergerak cepat
  • Keterbatasan penerapan strategi yang membutuhkan kecepatan harga.

 

Market execution adalah perintah untuk membeli atau menjual pada harga terbaik yang tersedia saat broker menerima permintaan. Perintah akan segera dilakukan (tanpa “requote” atau penolakan) pada harga pasar terbaik, tetapi harga tidak dijamin sama dengan harga yang tertera pada layar terminal Anda (bisa lebih baik atau lebih buruk tergantung pada pergerakan pasar). Hal tersebut adalah sifat dari pasar, di mana harga bisa berubah lebih cepat dari perintah transaksi Anda.

 

Contoh Market Execution dengan harga yang lebih baik:

Terminal klien MT4 menunjukkan emas dengan harga 1212,30 / 1212,60. Permintaan untuk membeli 1 lot dilakukan dan ketika diterima oleh broker harga pasar yang tersedia sudah berubah menjadi 1.212,20 / 1212,50. Maka transaksi yang terjadi adalah buy 1 lot pada 1.212,50.

 

Contoh Market Execution dengan harga yang lebih buruk:

Terminal klien MT4 menunjukkan emas dengan harga 1212,30 / 1212,60. Permintaan untuk membeli 1 lot dilakukan dan ketika diterima oleh broker harga pasar yang tersedia sudah berubah menjadi 1.212,40 / 1212,70. Maka transaksi yang terjadi adalah buy 1 lot pada 1.212,70.

 

Perbedaan Market Execution dan Instant Execution – Monex Trader

perbedaan market execution dan instant execution

 

Market Execution bisa menjadi hal yang menguntungkan ketika trader akan mengambil posisi pada saat pasar sedang dalam kondisi hectic. Kesulitan pada Instant Execution adalah ketika pasar sedang dalam kondisi hectic trader biasanya akan mengalami penolakan (requote) beberapa kali, sehingga peluang untuk mendapatkan profit semakin kecil. Begitu juga sebaliknya, pada saat trader sudah mendapatkan profit sesuai yang diharapkan akan lebih sulit untuk close posisinya.

Hal inilah yang sering kali dikeluhkan oleh trader ketika berhadapan dengan kondisi pasar hectic. Sudah profit tapi susah untuk exit atau close posisi. Dengan Market Execution trader tidak akan mengalami penolakan (requote). Selain itu pastikan juga koneksi internet anda stabil pada saat trading.

 

Dalam pasar keuangan derivatif hanya terdapat 2 tipe pemain dengan orientasi pasar yang berbeda. Tipe pertama Bulls, adalah mereka yang membeli karena percaya bahwa harga akan naik dan tipe kedua Bears, adalah mereka yang menjual karena percaya bahwa harga akan turun.

Dua kelompok ini masing-masing tipe ini memiliki karakteristik psikologi yang berbeda juga. Seorang psikiater dan trader bernama Alexander Elder, M.D. mempelajari karakteristik tersebut dan menerapkannya ke dalam indikator teknikal, Bulls Power dan Bears Power. Dalam perkembangannya Dr. Elder menerapkan kedua indikator ini secara bersamaan sebagai indikator oscillator dan mengembangkan apa yang ia sebut sebagai ‘Elder-rays’. Dinamakan demikian karena fungsinya sama seperti sinar-X (x-rays) dalam melihat pergerakan harga pasar.

Kedua indikator teknikal ini dapat digunakan secara terpisah satu sama lain, namun sangat disarankan untuk menggunakannya secara bersamaan. Indikator ini dapat ditemukan dalam platform MT4 di bagian indikator oscillator. Dalam artikel ini, kami akan jabarkan pengertian dan pengaplikasiannya satu per satu:

 

Bulls Power

Bulls Power adalah indikator teknikal yang menunjukan kekuatan pasar bullish. Jika indikator berada di atas nol, tekanan bullish dianggap kuat dan bila letaknya di bawah nol, maka bullish dianggap lemah. Konsep dasar dari indikator ini adalah moving average dari harga mengindikasikan nilai, di mana pembeli dan penjual sepakat (nilai tengah). Sedangkan harga tertinggi dalam suatu hari tercapai saat tekanan beli tercatat paling kuat. Jadi, perbedaan antara harga tertinggi dalam satu hari dan moving average menunjukan kekuatan dari Bulls Power.

Para pakar menyarankan penggunaan Bulls Power disertai dengan penerapan indikator tren lainnya, yang paling umum adalah Exponential Moving Average 13. Sinyal sell dapat timbul dengan 2 syarat, indikator tren sedang turun dan Bulls apabila diikuti oleh bearish divergence.

 

Perhitungan dari Bulls Power adalah:

Bulls Power = High – EMA

High : nilai tertinggi dalam 1 periode

EMA : nilai Exponential moving average

 

Bears Power

Bears Power adalah indikator teknikal yang menunjukan kekuatan pasar bearish. Jika indikator di bawah nol, tekanan bearish dianggap kuat. Bila berada di atas nol, maka bearish dianggap lemah. Konsep dasar indikator ini adalah moving average dari harga mengindikasikan nilai di mana pembeli dan penjual sepakat (nilai tengah), sedangkan harga terendah dalam suatu hari tercapai pada saat tekanan jual tercatat paling kuat. Maka, perbedaan antara harga tertinggi dalam suatu hari dan moving average menunjukan kekuatan dari Bears Power.

Sama seperti Bulls Power, penggunaan Bears Power sebaiknya disertai indikator tren lainnya, EMA 13. Sinyal buy dapat timbul dengan 2 syarat, yaitu indikator tren sedang naik dan Bears Power negatif tetapi naik. Sinyal buy terkuat adalah ketika indikator diikuti bullish divergence.

Perhitungan dari Bears Power adalah :

Bears Power = Low – EMA

Low : nilai terendah dalam 1 periode

EMA : nilai Exponential moving average

Penggunaan Elder-rays tidak terlepas dari ‘Bulls & Bears Power’ karena kedua indikator ini digunakan untuk mengukur optimisme atau pesimisme ekstrim yang ditunjukkan oleh mayoritas partisipan di pasar. Karena telah paham benar bahwa suatu kondisi ekstrim tidak pernah bertahan lama, pelaku pasar profesional kerap kali mendapat harga yang lebih baik dibandingkan investor pada umumnya saat bertransaksi di tengah pasar yang ekstrim. Ketika harga di pasar naik dan Bulls mencatat level tinggi, para pro akan melakukan sell short. Ketika harga pasar rendah dan ketakutan merajarela, para pro melakukan buy. Dengan Elder-rays, para pemain umum atau non-profesional dapat mengambil peluang yang sama untuk ambil bagian dalam pergerakan pasar.

 

Implementasi Bulls & Bears Power dalam Elder-rays

Ada 4 indikasi dalam mengambil posisi buy dan sell menggunakan Elder-rays yaitu:

 

Sinyal buy bila:

-Trend sedang naik (EMA 13 arah ke atas)

– Indikator Bears Power negatif tetapi naik

– Puncak bawah dari indikator Bears Power lebih tinggi dibanding puncak sebelumnya

– Indikator Bears Power naik setelah Bullish divergence

 

Sinyal sell bila:

– Trend sedang turun (EMA 13 arah ke bawah)

– Indikator Bulls Power positif, tetapi turun bertahap

– Puncak dari indikator Bulls Power lebih rendah dibanding puncak sebelumnya

– Indikator Bulls Power turun setelah Bearish divergence

Untuk menentukan kapan waktu yang pas bagi kita untuk mengambil posisi short, sangatlah penting menafsirkan waktu saat Bears Power mengindikasikan kelemahan atau kekuatan pasar bearish. Low baru pada harga dan low baru pada Bears Power menjadi sinyal bahwa tren turun masih berlanjut. Tetapi jika Bears Power membentuk low yang lebih landai daripada harga, membentuk sinyal bullish divergence: tutup posisi short anda dan bersiap untuk tren naik berikutnya.

 

strategi trading elder rays

 

Dapat disimpulkan bahwa terbentuknya divergence di antara Bulls dan Bears Power terhadap harga mengindikasikan peluang transaksi paling baik. Elder-rays dipandang sangat akurat dan efektif dalam proses identifikasi peluang-peluang ini.

 

 

Autochartist adalah sebuah tools atau alat yang dirancang untuk membantu trader dengan memberikan peluang-peluang trading dalam sebuah periode waktu.  Salah satu unsur penting yang menentukan keberhasilan dalam trading adalah probabilitas. Persentase peluang yang dipakai oleh trader sebagai parameter bisa berbeda-beda, tergantung pada strategi yang digunakannya.

Seberapa besar peluang atau akurasi suatu sinyal trading yang ideal untuk seorang trader atau nasabah produk berjangka? Jawabannya sangat bervariasi. Ada trader yang menetapkan rasio peluangnya harus di atas 60%, tidak sedikit yang mematok batas minimal 70% dan banyak juga yang menginginkan persentase peluang lebih tinggi. Namun pada dasarnya sebagian besar trader pasti menginginkan tingkat akurasi setinggi mungkin dalam trading.

 

autochartist forex trading monex

 

Untuk mendapatkan informasi besaran peluang yang tersedia di pasar, trader kini bisa memanfaatkan Autochartist. Fitur trading ini mampu memberikan sinyal otomatis untuk mengeksekusi posisi serta menyediakan tingkat peluang berdasarkan pola harga dan produk yang ditransaksikan. Statistiknya diambil berdasarkan data historis selama 6 bulan.

 

Tingkat Akurasi Autochartist Berdasarkan Pola Harga (Pattern)

Autochartist memiliki statistik tingkat akurasi suatu pola harga yang cukup tinggi, baik untuk pola yang sedang terbentuk maupun pola yang sudah final. Salah satu contohnya adalah pola harga (pattern) double top. Jumlah total pola yang terbentuk selama 6 bulan terakhir adalah 177 kali, dan 151 kali di antaranya berhasil mencapai target perkiraaan harga. Jadi, tingkat akurasi yang dimiliki adalah 85%.

Tabel berikut ini menunjukkan pola harga yang mempunyai tingkat akurasi mulai dari 50% hingga 100%. Warna hijau menunjukkan tingkat akurasi minimal 70%. Warna merah memperlihatkan tingkat akurasi di bawah 60%. Tabel ini dapat memberikan gambaran pola harga yang menghasilkan tingkat akurasi tinggi dan pola yang paling sering terjadi.

 

tabel autochartist monex

Tingkat Akurasi Autochartist Berdasarkan Produk

Sistem Autochartist menyediakan statististik produk-produk dengan akurasi pola pembentukan harga tertinggi. Contohnya adalah pasangan mata uang EUR/USD.m, yang membentuk pola sejumlah 542 dan memenuhi target harga sejumlah 410. Tingkat akurasinya adalah 76%. Kotak warna hijau adalah tingkat akurasi minimal 70% dan selebihnya di bawah 70%.

Tingkat Akurasi Autochartist Pola dan Produk

Penggabungan tingkat akurasi pola dan produk akan membuat trading lebih efektif. Caranya adalah dengan lebih dahulu melihat statistik dari suatu pola yang terbentuk di chart, kemudian melihat statistik produk. Bagaimana melihat peluangnya? Contoh kasus: pola channel up terjadi pada mata uang EUR/ USD.m. Pertama, trader perlu melihat statistik pola channel up (sebesar 73%), kemudian melihat statistik EUR/USD.m (sebesar 76%). Tingkat akurasi pola dan produk sama-sama di atas 70% sehingga dianggap cukup membuat trader lebih confidence saat mengeksekusi posisi.